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nvidia (NASDAQ: NVDA) Las acciones han perdido un poco de brillo en los últimos meses. Ha caído un 33% a poco menos de $ 100 desde que alcanzó un máximo de $ 149 a principios de enero (como lo escribí).
El precio de las acciones de Nvidia se abrirá aproximadamente un 5% más alto hoy (23 de abril). ¿razón? Las palabras relajantes del presidente Trump sobre las tarifas de China lo distancian de la noción de eliminar al presidente de la Reserva Federal de los Estados Unidos. Todo el mercado de valores de EE. UU. Está listo para saltar más alto de lo que es hoy.
Desafortunadamente, es poco probable que la escalada en la guerra comercial estadounidense-China pueda exportar a los ridículos aceleradores de H20 ai a China. Las dos superpotencias todavía están atrapadas en la batalla por la hegemonía global, ya que la tecnología AI está a la vanguardia.
El 15 de abril, Nvidia anunció que espera recibir un reclamo de hasta $ 5.5 mil millones este trimestre debido a restricciones de exportación. A la luz de esto, creo que vale la pena mirar los últimos objetivos de crecimiento de NVIDIA y precio de las acciones.
Pronóstico de crecimiento
Comencemos en el primer trimestre de este año. Se espera que esto se informe a finales de mayo. Los analistas ahora esperan que los semiconductores Colossus generen $ 0.89 ganancias por acción (EPS). Eso se reduce ligeramente de pronósticos recientes.
Dicho esto, esta cifra es 46% más alta que el EPS de $ 0.61 logrado en el primer trimestre del año pasado.
Desde una perspectiva de ingresos, se prevé que NVIDIA publique $ 43.1 mil millones (crecimiento del 65% interanual). En el contexto, eso sería aproximadamente un 51% más que el año fiscal completo de la compañía 2023 (que duró la mayor parte de 2022 antes de que se lanzara ChatGPT).
En otras palabras, Nvidia está actualmente en un gran aumento Trimestral ¡Más de lo que habíamos hecho un año hace solo unos años!
Ahora, los analistas buscan todo el año, los ingresos varían del 54% a los $ 20 mil millones, con EPS de $ 4.43 (crecimiento del 48%). Se espera que los ingresos superen los $ 300 millones en el año fiscal 2027. ¡Casi no son peatones!
Objetivo de precio de las acciones
Recuerde que estos números se predicen incluso cuando las ventas relacionadas con la IA a China se ahogan gradualmente. No se pierda el pensamiento de qué tan rápido crecerá Nvidia si es gratis vender sus chips de IA más poderosos Alibaba, Tencent, Baidubytey y descanso.
En este escenario, debemos suponer que las tasas de crecimiento de dos dígitos son altas a lo largo de los años. La capitalización de mercado de la compañía es probablemente significativamente mayor que su 2.4TRN actual.
Desafortunadamente para los accionistas, el sector de IA de China ahora está dirigiendo a Huawei a medida que Nvidia se retira por completo del mercado de IA. El problema se combina con los aranceles y el riesgo de que los gigantes tecnológicos estadounidenses puedan reducir el gasto relacionado con la IA, lo que ha perjudicado el sentimiento de existencias de Nvidia.
En respuesta, muchos equipos de analistas han bajado recientemente sus objetivos de precio. Banco de América Por ejemplo, los valores redujeron su objetivo de $ 200 a $ 160.
El consenso actual entre los analistas de Wall Street es de $ 164, aproximadamente un 66% más alto que el nivel actual.
Basado en la estimación del EPS de este año, la relación del precio de prospección futura (P/E) de las acciones es de solo 23. Esto se espera que esté bajo 18 para el próximo año.
Nvidia no vendrá sin riesgo, incluida una mayor competencia y una mayor incertidumbre de la cadena de suministro asociada con la guerra comercial de preparación. Sin embargo, la evaluación actual parece que vale la pena considerar para los inversores a largo plazo.
