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Las acciones de dividendos son una excelente manera de obtener ingresos pasivos. Esto es especialmente cierto si lo mantiene en una ISA de acciones y participaciones, ya que no se aplica el impuesto a los dividendos.
de FTSE100 Hogar de muchas acciones de ingresos establecidas de clase mundial. Por ejemplo, Aviva (LSE:AV.) ofrece actualmente una elevada rentabilidad por dividendo del 6,5%.
Si su ISA se compone únicamente de acciones de Aviva, ¿qué tamaño debe tener para obtener 20.000 libras esterlinas al año en dividendos? Hagamos algunos números.
Según mi confiable calculadora, valdría la friolera de £308,000 alcanzar ese objetivo en 2026/27.
Esa es una cantidad significativa para muchas personas. Dicho esto, existen formas mucho más económicas de lograr este objetivo de ingresos pasivos.
La magia de las acciones con dividendos proviene de aumentar sus ingresos, reinvertir sus dividendos y liberar tiempo para hacer el trabajo duro.
Tenga en cuenta que el tratamiento fiscal varía según las circunstancias individuales de cada cliente y puede cambiar en el futuro. El contenido de este artículo tiene únicamente fines informativos. No pretende ser ni constituye ningún tipo de asesoramiento fiscal. Los lectores son responsables de realizar su propia diligencia debida y obtener asesoramiento profesional antes de tomar cualquier decisión de inversión.
El camino hacia los ingresos pasivos de 5 dígitos
Considere este ejemplo. Los inversores compran 5.000 libras esterlinas en acciones de Aviva al comienzo de cada año. La compañía tiene una larga historia de aumento de dividendos y tiene una política de dividendos de un dígito medio.
De manera conservadora, puede suponer que sus pagos aumentarán un 5% anual. Supongamos que el rendimiento inicial es del 6,5% y que todos los dividendos se reinvierten dentro de la ISA. Para ser aún más conservadores, supongamos que el precio de las acciones no aumenta con el tiempo.
Si un inversor hubiera hecho esto de manera constante durante 15 años, habría agregado £75 000 a su ISA. Sin embargo, el valor de la cartera sería de £176.946. Además, renunciará a £20 176 en dividendos. Esto equivale a más de £1.680 de ingresos pasivos al mes.
| año | Cantidad total de efectivo invertido | ingresos por dividendos del año | Valor de la cartera a fin de año |
| 1 | 5,000 libras | £ 325 | £5,325 |
| 5 | 25.000 libras | £2,279 | £31,127 |
| 10 | 50.000 libras | £7,446 | £81,289 |
| 15 | 75.000 libras | 20.176 libras esterlinas | £176,946 |
Negocio de base sólida
Tenga en cuenta que los dividendos en acciones incluyen más que solo dividendos. Los dividendos generalmente se pagan con cargo a las ganancias, por lo que es importante contar con un negocio subyacente sólido.
El beneficio operativo de Aviva aumentó un 25 % hasta los 2.200 millones de libras esterlinas en 2025. El objetivo de la empresa para 2026 se cumplió un año antes y la dirección lanzó un programa de recompra de acciones por valor de 350 millones de libras esterlinas.
La compañía de seguros con sede en Londres se encuentra en buena situación. Somos una empresa con poco capital y nos beneficiamos de un balance sólido.
Y el panorama más amplio es que se están beneficiando del envejecimiento de la población, el aumento de la riqueza y la eficiencia habilitada por la IA en todas las empresas.
Creo que esto resultará atractivo para los inversores pacientes.
La diversificación es sabia
Sin embargo, tenga en cuenta que incluso las acciones con dividendos confiables pueden enfrentar shocks. Si la crisis económica persiste, las ganancias pueden disminuir. Los cambios bruscos en los tipos de interés podrían afectar a muchas de las áreas de negocio de Aviva. También pueden ser necesarios ajustes debido a cambios regulatorios en los productos de pensiones y seguros.
Los dividendos no están garantizados, razón por la cual los inversores consideran diversificar entre múltiples participaciones en los ingresos. Hay algunas buenas opciones en el FTSE 100 y, al distribuir sus inversiones entre varias empresas en diferentes industrias, puede evitar poner todos sus huevos en una sola canasta.
Lo que digo es que hay muchos peces en Footsie.
