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Sistema BAE (LSE: Ba.) El precio de las acciones aumentó un 17% hoy (3 de marzo) a 1,642p. Todo el sector de la defensa europea está aumentando rápidamente Rolls-royce Las acciones subieron un 6% y se acercaron a 800p!
BAE ha aumentado en un 30% en 2025. FTSE 100El mejor stock de rendimiento de la historia. Por eso vuela más alto.
Cambio de paradigma
El 28 de febrero, el presidente Donald Trump se reunió con el presidente ucraniano Voldymi Zelensky en la Casa Blanca para discutir el comercio mineral y el final de la guerra con Rusia. Decir que no funcionó sería un eufemismo.
Después de esto, el partidario de Trump, Elon Musk, ha expresado públicamente su apoyo. Retiro de EE. UU. De la OTAN. No hace falta decir que todo esto tiene un profundo impacto en la seguridad de Europa.
En la Cumbre de Defensa de Ucrania organizada por Keir Starmer durante el fin de semana, la OTAN y los líderes europeos acordaron fortalecer su apoyo de defensa a Ucrania, destacando la necesidad urgente de Reimm. El presidente de la Comisión Europea, Ursula von der Reyen, declaró explícitamente que las reglas presupuestarias podrían adaptarse para que esto suceda.
Mientras tanto, un informe de Reuters dijo que el gobierno alemán está considerando un fondo de defensa. Esto es muy cambio. Un informe bien conocido bajo el mandato de Von der Leyen como Ministro de Defensa Alemán informa que está usando soldados alemanes usando escobas en lugar de ametralladoras durante los ejercicios de la OTAN debido a una grave escasez de equipos.
El CEO de BAE, Charles Woodburn, escribió recientemente sobre lo siguiente:Cambio de paradigma“No creo que ese comentario sea exagerado.
Para las compañías de defensa europeas como BAE, podrían aumentar los contratos por valor de cientos de miles de millones de libras y euros.
Crecimiento fuerte
El año pasado, la compañía reportó ventas de £ 28.3 mil millones, con la acumulación de pedidos aumentando un 11% a un récord de £ 77.8 mil millones. En 2025, se espera que los ingresos aumenten en un 7%-9%y las ganancias por acción aumentarán en un 8%-10%.
Pero esa guía llegó antes del evento de la semana pasada. Los inversores probablemente esperan actualmente aumentos de dos dígitos en ingresos e ingresos.
En cuanto a los dividendos, se convirtió en un 10% el año pasado, y los analistas esperan que aumente el 9% este año y el 10% en 2026.
Sin embargo, después de las fuertes manifestaciones de stock, los rendimientos hacia adelante son solo alrededor del 2.2%.
¿Qué no va bien?
Mientras Europa enfrenta la realidad de la reproducción, Estados Unidos está tratando de reducir su presupuesto militar. Por lo tanto, podría ser un riesgo para el crecimiento del orden BAE, especialmente porque Estados Unidos es el mercado más grande de la actualidad.
Arabia Saudita también es un importante comprador de equipos BAE (como los aviones de combate typhoon). Sin embargo, fortalece los lazos defensivos entre China y Rusia. Si Arabia Saudita deja a sus proveedores occidentales, los ingresos de BAE de la región podrían disminuir.
¿Necesito comprar acciones?
Todos queremos paz en Ucrania. Pero lamentablemente, no cambia la realidad de que el orden internacional basado en reglas liderado por Estados Unidos, basado en el derecho internacional y las instituciones multilaterales después de la Segunda Guerra Mundial, parece estar desmoronado. Dos consecuencias directas de esto son una mayor inestabilidad y un mayor gasto militar.
Invertí en acciones de BAE a 819p en 2022 y luego volví a invertir en 1.158p justo antes de Navidad. Sin embargo, actualmente se cotiza alrededor de 24 veces los ingresos, lo que creo que es muy alto. Así que espere el chapuzón antes de considerar comprar más acciones.
