Un flujo constante de ingresos pasivos puede significar la diferencia entre una jubilación cómoda y difícil. Con la pensión estatal completa pagando menos de £ 1,000 al mes, apenas es suficiente para cubrir los conceptos básicos, y mucho menos las vacaciones, los pasatiempos o la indulgencia ocasional.
£ 3,000 adicionales cada mes cambiarían las cosas por completo. La gran pregunta es, ¿qué tan realista es ese objetivo?
Minimizar las salidas
Al apuntar a los ingresos de jubilación a largo plazo, la primera prioridad debe ser la eficiencia fiscal. Para la mayoría de los inversores, eso significa usar una pensión personal (SIPP) invertida o una ISA de acciones y acciones.
Ambos vehículos refugian los dividendos y las ganancias de capital de los impuestos, lo que permite que los compuestos trabajen sin obstáculos durante décadas. Puede que no suene glamoroso, pero mantener las manos de HMRC fuera de los ingresos futuros puede ser tan poderoso como la recolección de acciones.
Tenga en cuenta que el tratamiento fiscal depende de las circunstancias individuales de cada cliente y puede estar sujeto a cambios en el futuro. El contenido en este artículo se proporciona solo para fines de información. No está destinado a ser, tampoco constituye ninguna forma de asesoramiento fiscal. Los lectores son responsables de llevar a cabo su propia diligencia debida y de obtener asesoramiento profesional antes de tomar decisiones de inversión.
¿Cuánto se necesita?
Hagamos los números. Para generar £ 36,000 al año (£ 3,000 al mes) en ingresos pasivos de dividendos, se requiere una cartera considerable. Suponiendo un rendimiento promedio del 7%, el bote tendrá que valer poco más de £ 514,000.
A partir de cero con una suma global de £ 20,000 y contribuciones mensuales de £ 300, tomaría casi 30 años alcanzar ese nivel (con dividendos reinvertidos).
Ese cálculo excluye tanto el crecimiento del capital como los aumentos de dividendos, por lo que, en la práctica, el plazo podría ser más corto. Las empresas que aumentan constantemente los pagos a lo largo del tiempo pueden agravar el turbo, ayudando a los inversores a cruzar la línea de meta más rápido. Pero recuerde, la inflación debe tenerse en cuenta para que el monto final sea necesario ser mayor.
La cartera de alto rendimiento
Alcanzar el número mágico se basa tanto en la paciencia como en la diversificación. Los rendimientos al norte del 7% a menudo conllevan riesgos de sostenibilidad, por lo que tiene sentido mezclar opciones de mayor rendimiento con acciones defensivas de menor rendimiento.
Una canasta de 10-20 acciones en todas las industrias proporciona equilibrio y ayuda a limitar el daño si uno tiene un rendimiento inferior.
Favoritos de ingresos como Legal y general y M&G tienden a mantener altos rendimientos, mientras que los productos básicos de los consumidores incluyen Uneilever y Tesco puede agregar estabilidad a la mezcla. Las empresas de servicios públicos son otra jugada defensiva. Cuadrícula nacional‘SA Ejemplo clásico, ofreciendo retornos confiables respaldados por la demanda regulada.
Otra opción son los fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT) que, por ley, deben pagar la mayor parte de sus ingresos como dividendos. Grupo de valores terrestres (LSE: Land), o Landsec como se sabe, vale la pena considerar. Es uno de los propietarios de propiedades comerciales más grandes del Reino Unido, que actualmente ofrece un rendimiento del 7.3% con una larga historia de pagos.
El mes pasado, vendió su bloque de oficinas de Mansions de Queen Anne en Londres a Arora Group por £ 245 millones, aumentando los ingresos y evitando significativas necesidades de reurbanización. Los ingresos respaldan su cambio de £ 2 mil millones hacia una vivienda de alquiler de mayor retorno.
En los últimos cinco años, el precio de la acción ha sido ampliamente plano (menos de un 5%) pero ha aumentado un 37% desde que se enumeró a mediados de los 90.
El crecimiento de dividendos ha promediado un 2,5% anual y su relación de pago del 75,8% sugiere que la cobertura de ganancias sigue siendo saludable. El balance es sólido, aunque la exposición al mercado inmobiliario del Reino Unido trae riesgos cíclicos en una recesión económica.
Compromiso a largo plazo
Apuntar a £ 3,000 al mes en ingresos pasivos es ambicioso pero se puede lograr para inversores disciplinados a largo plazo. Una cartera bien diversificada, protegida en una envoltura de eficiencia fiscal y equilibrada entre los nombres de alto rendimiento y defensivo, podría convertirse en una olla de jubilación que cambia la vida.
No sucederá de la noche a la mañana, pero con paciencia, compuesto y un plan claro, la independencia financiera podría estar más cerca de lo que muchos esperan.
